券商中國
馬傳茂
2025-01-18 20:17
時隔月余，規(guī)模百億元的國新創(chuàng)投基金有了新進展。
1月18日，國新創(chuàng)投母基金和意向子基金合作簽約儀式在京舉行。這是繼2024年12月國新創(chuàng)投基金落地杭州之后的又一標志性事件。記者從活動現(xiàn)場了解到，國新創(chuàng)投基金出資單位有中國國新、杭州資本、中國五礦等8家單位，首期規(guī)模100億元，存續(xù)期15年，同時將啟動杭州、湖南、西安等一批子基金。
8家單位聯(lián)合出資
2024年12月5日，國新創(chuàng)投基金首次對外界公開亮相，彼時的公開信息顯示，國新創(chuàng)投基金將落地杭州，首期規(guī)模100億元。
在1月18日的合作簽約儀式上，基金主發(fā)起單位中國國新，與7家聯(lián)合發(fā)起單位杭州資本、中國五礦、中國鋼研、中國建材、中國有研、中國電氣裝備、興湘資本等簽署合作協(xié)議。這意味著，前述8家單位將成為該央企創(chuàng)投基金的出資單位。
中國國新黨委書記、董事長徐思偉表示，國新創(chuàng)投基金要通過市場化投資方式發(fā)揮長期資本、耐心資本、戰(zhàn)略資本作用，聚焦科技屬性、技術價值、新興領域抓緊投資布局一批優(yōu)質早期硬科技項目，為被投企業(yè)提供資本、產(chǎn)業(yè)、技術、生態(tài)等賦能服務，助力科技創(chuàng)新生態(tài)建設，更好支撐現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)體系構建和新質生產(chǎn)力發(fā)展。
中國電氣裝備黨委常委、總會計師、董事會秘書徐鴻代表母基金出資人致辭時表示，此次共同發(fā)起設立的國新創(chuàng)投基金面向中央企業(yè)創(chuàng)新需求，圍繞前瞻性產(chǎn)業(yè)和未來產(chǎn)業(yè)，支持中央企業(yè)強鏈補鏈，與中國電氣裝備的發(fā)展需求高度契合。中國電氣裝備將與各方攜手并肩，全力支持國新創(chuàng)投基金盡快落地、發(fā)揮能效。
杭州市政府副秘書長、辦公廳黨組成員王棟表示，國新創(chuàng)投基金注冊設立在杭州是雙方持續(xù)深化央地合作的又一重要舉措。近年來杭州積極布局通用人工智能、低空經(jīng)濟等“五大未來產(chǎn)業(yè)”，衷心希望雙方圍繞搶抓新賽道、培育新動能、探索新應用、開辟新場景，充分發(fā)揮各自資源稟賦優(yōu)勢，共同打造更有擔當?shù)拈L期資本、耐心資本、戰(zhàn)略資本，持續(xù)提升現(xiàn)代金融服務科技創(chuàng)新能級。
將啟動杭州、湖南、西安等一批子基金
國新創(chuàng)投基金首期規(guī)模100億元，存續(xù)期15年，同時將啟動杭州、湖南、西安等一批子基金，通過母子基金放大方式，圍繞“國家所需、創(chuàng)新所要、基金所能”，堅持投早、投小、投長期、投硬科技。
具體來看，記者從相關方面了解到，基金主要投向種子期、初創(chuàng)期等A輪融資及以前項目，原則上A輪融資及以前投資項目數(shù)量占比不低于50%，投資規(guī)模占比不低于30%。對于具有高成長潛力的項目，可開展多輪次或母子基金協(xié)同投資，實現(xiàn)長周期陪伴。
投資策略為圍繞主責主業(yè)、前瞻性戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)和未來產(chǎn)業(yè)，以及產(chǎn)業(yè)鏈上下游所需開展投資。投資中央企業(yè)外部項目投資數(shù)量占比不低于50%，投資規(guī)模占比不低于30%，投資領域重點覆蓋集成電路、人工智能、生物技術、未來信息、未來制造和未來健康等中國國新重點投資發(fā)展產(chǎn)業(yè)方向。
從存續(xù)期安排來看，投資期7年，退出期為7年，基金管理人根據(jù)基金運營情況可延長1年投資期或退出期，基金存續(xù)期限合計為15年。
由于基金采取了母子基金架構，從投資模式來看，母基金不低于70%投資子基金、不超過30%開展直接投資，子基金僅直投項目，除參與特定項目的專項基金外不再投資基金。
國務院國資委：更好發(fā)揮央企創(chuàng)投基金作用
國新創(chuàng)投基金投資領域重點覆蓋集成電路、人工智能、生物技術、未來信息、未來制造和未來健康等戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)和未來產(chǎn)業(yè)。這一運作思路與政策引導方向一致。
1月17日，國新辦舉行的新聞發(fā)布會上，國務院國資委規(guī)劃發(fā)展局局長戴希在談及支持戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展時表示，將聚焦加大投入，加強前瞻謀劃和政策引導，推動增量資金向戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)集中，更好發(fā)揮戰(zhàn)新產(chǎn)業(yè)基金、央企創(chuàng)投基金的作用，當好長期資本、耐心資本。
2024年多個創(chuàng)投相關的重要政策文件落地。2024年4月，中共中央政治局會議強調(diào)要積極發(fā)展風險投資，壯大耐心資本。6月，國務院辦公廳發(fā)布了《促進創(chuàng)業(yè)投資高質量發(fā)展的若干政策措施》（“創(chuàng)投十七條”），全鏈條支持創(chuàng)業(yè)投資“募投管退”。9月，國務院常務會議進一步強調(diào)了推動國資出資成為更有擔當?shù)拈L期資本、耐心資本的重要性，并指出要完善國有資金出資、考核、容錯、退出相關政策措施。12月初，具體政策落地。國務院國資委、國家發(fā)展改革委聯(lián)合出臺政策措施，在完善考核機制要求，延長存續(xù)期規(guī)定等方面作出調(diào)整，并首次提出鼓勵央企設立概念驗證基金。
政策完善增強了央企設立創(chuàng)投基金的動力。據(jù)記者不完全統(tǒng)計，2024年12月初至今，包括國新創(chuàng)投基金在內(nèi)，已有三只央企創(chuàng)投基金落地。從發(fā)起單位來看，既有國有資本運營公司，也有其他央企集團，而合作對象除了其他央企集團外，也都與地方政府聯(lián)合。資金投向均為圍繞主責主業(yè)，聚焦在戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)和未來產(chǎn)業(yè)的投資。
校對：趙燕
