證券時報網
曹晨
2025-01-09 21:12
PCB概念、毫米波雷達、次新股、5G等板塊漲幅居前。
今日早盤，A股小幅震蕩，主要股指漲跌互現，上證指數、上證50等微幅低開調整，創(chuàng)業(yè)板指、科創(chuàng)50指數則微幅飄紅。上漲個股略多于下跌個股，成交保持平穩(wěn)。
大廠增加投資 PCB景氣度高
PCB概念早間放量走強，板塊指數盤中一度勁升逾5%，半日成交接近昨日全天成交。鼎泰高科、一博科技、逸豪新材等多股均在10分鐘左右直線20%漲停，宏昌電子、澳弘電子等近20股也強勢漲?；驖q超10%。
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日前，亞馬遜宣布計劃在佐治亞州投資至少110億美元，以擴大其基礎設施，并支持各種云計算和人工智能技術。稍早前微軟也表示2025財年AI數據中心開支800億美元。
而PCB是承載AI芯片、GPU、FPGA等各類算力核心組件以及其他配套電子元件的物理平臺。PCB下游應用領域幾乎涉及所有電子信息產品，是現代電子產品中不可或缺的元器件。
在傳統(tǒng)服務器迭代升級、AI服務器出貨量長期看漲等因素驅動下，為PCB帶來可觀增量需求。據Prismark預測，2026年服務器PCB產值有望達到125億美元，年復合增速高達9.87%。
中國是全球第一大PCB生產國，產能在全球市場中占比高達54%。招商證券稱，PCB行業(yè)整體需求處于回暖態(tài)勢，今年景氣持續(xù)恢復，估值有所修復，PCB/CCL行業(yè)兼具周期和成長屬性，疊加算力+AI端側等創(chuàng)新有望驅動行業(yè)進入新一輪增長，仍可積極關注。國內PCB行業(yè)持續(xù)升級擴充中高端產能并布局海外產能，業(yè)績釋放具備持續(xù)性。
毫米波雷達市場高速增長
毫米波雷達概念早間放量漲逾2%，強達電路僅約10分鐘就直線20%漲停，崇達技術、景旺電子、協(xié)和電子、博通集成等亦強勢漲停。
伴隨新能源汽車行業(yè)的快速發(fā)展和自動駕駛技術的日益成熟，帶動汽車雷達市場快速增長。據中研普華產業(yè)院預測，到2026年，中國毫米波雷達市場規(guī)模將達到約197億元，年復合增長率達到23.3%。
除了在汽車行業(yè)外，毫米波雷達在智能家居領域也開始嶄露頭角。特別是在養(yǎng)老健康監(jiān)護領域發(fā)展迅速。
國家統(tǒng)計局數據顯示，預計到2035年，我國65歲以上老年人將超過3億。貝殼研究院數據顯示，目前老年人與子女同住的比例逐漸下降，65.5%的老年人選擇獨立居住。
這種情況下，當老人在家發(fā)生跌倒等意外情況時，如沒有被及時發(fā)現并援助容易造成嚴重的后果。因此，老人的居家安全成為未來快速增長賽道。
毫米波雷達可以監(jiān)測到人體呼吸、心跳等微動，通過對環(huán)境進行感知，隨后經過深度學習算法，識別人體存在及位置，從而判斷房間內的人的狀態(tài)，包括跌倒、墜床、睡眠等情況。
開源證券表示，毫米波雷達產業(yè)鏈歷經多年發(fā)展相對成熟，芯片走向成熟化，算法端在近年日益完善，4D毫米波雷達擁有較好的降本潛力。目前4D成像毫米波雷達行業(yè)整體處于發(fā)展初期，技術路線多元，國內外玩家起點接近，國內廠商有望抓住整車廠驗證4D成像毫米波雷達的窗口期迎頭趕上。
校對：??王朝全
